國際融資租賃模式（16篇）

發(fā)布時間：2024-11-12 查看人數(shù)：98

國際融資租賃模式

【第1篇】國際融資租賃模式

一、融資租賃

融資租賃是指出租人根據(jù)承租人對租賃物件的特定要求和對供貨人的選擇，出資向供貨人購買租賃物件，并租給承租人使用，承租人則分期向出租人支付租金，在租賃期內(nèi)租賃物件的所有權(quán)屬于出租人所有，承租人擁有租賃物件的使用權(quán)。租期屆滿，租金支付完畢并且承租人根據(jù)融資租賃合同的規(guī)定履行完全部義務(wù)后，對租賃物的歸屬沒有約定的或者約定不明的，可以協(xié)議補充；不能達成補充協(xié)議的，按照合同有關(guān)條款或者交易習(xí)慣確定，仍然不能確定的，租賃物件所有權(quán)歸出租人所有。

融資租賃是集融資與融物、貿(mào)易與技術(shù)更新于一體的新型金融產(chǎn)業(yè)。由于其融資與融物相結(jié)合的特點，出現(xiàn)問題時租賃公司可以回收、處理租賃物，因而在辦理融資時對企業(yè)資信和擔(dān)保的要求不高，所以非常適合中小企業(yè)融資。

鑒于融資租賃在美國戰(zhàn)后發(fā)展中發(fā)揮的巨大作用，其他西方國家迅速引進加以應(yīng)用，使得西方國家在資金短缺的情況下得以快速發(fā)展，并逐漸在世界上確立了領(lǐng)先地位。目前在西方發(fā)達國家，融資租賃已經(jīng)成為僅次于銀行貸款的第二大融資渠道。其市場滲透率已達到17%至30%，標的物更是涉及方方面面，大到飛機、輪船，小到汽車、電腦都可以進行融資租賃。按照全國固定資產(chǎn)投資總額計算，我國融資租賃滲透率大約為4.14%，

融資租賃在中國一共有三次投資熱潮：第一次是改革開放初期融資租賃引入中國；第二次租賃投資熱潮是我國入世后非銀行金融機構(gòu)的金融租賃重組熱潮；第三次租賃投資熱潮起源于2004年底，商務(wù)部、國家稅務(wù)總局聯(lián)合開展了內(nèi)資租賃企業(yè)從事融資租賃業(yè)務(wù)的試點工作。

二、金融租賃

金融租賃，指由出租人根據(jù)承租人的請求，按雙方的事先合同約定，向承租人指定的出賣人，購買承租人指定的固定資產(chǎn)，在出租人擁有該固定資產(chǎn)所有權(quán)的前提下，以承租人支付所有租金為條件，將一個時期的該固定資產(chǎn)的占有、使用和收益權(quán)讓渡給承租人。

金融租賃具有融物和融資的雙重功能。金融租賃可以分為2大品種：直接融資租賃和出售回租。

金融租賃是指由承租人選定所需設(shè)備后，由租賃公司（出租人）負責(zé)購置，然后交付承租人使用，承租人按租約定期交納租金。金融租賃合同通常規(guī)定任何一方不能中途毀約，租賃期滿后，租賃設(shè)備可以由承租人選擇退租、續(xù)租或?qū)a(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)移給承租人。金融租賃方式大多用于大型成套設(shè)備的租賃。

不同國家對金融租賃的定義、性質(zhì)有不同的提法和規(guī)定。國際會計標準委員會所制定的國際會計標準17中對金融租賃所作的定義是：“金融租賃是指出租人在實質(zhì)上將屬于資產(chǎn)所有權(quán)上的一切風(fēng)險和報酬轉(zhuǎn)移給承租人的一種租賃。至于所有權(quán)的名義，最終時可以轉(zhuǎn)移也可以不轉(zhuǎn)移?！敝袊?guī)定的金融租賃是指出租人購買承租人選定的設(shè)備，并將它出租給承租人在一定期限內(nèi)有償使用的一種具有融資、融物雙重職能的租賃方式。承租人在租期結(jié)束后，向出租人支付一定的產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓費，租賃設(shè)備的所有權(quán)轉(zhuǎn)移給承租人。承租人對租賃物的所有權(quán)也可作其他選擇。

金融租賃是一種以融物代替融資，融物與融資密切相連的信用形式。它以融通資金為直接目的，以技術(shù)設(shè)備等動產(chǎn)為租賃對象，以經(jīng)濟法人——企業(yè)為承租人，具有非常濃厚的金融色彩。

三、二者的比較

“金融租賃”和“融資租賃”均來自同一英文單詞“financial lease”的翻譯。只不過在中國，因金融監(jiān)管體系的特性，以及對租賃內(nèi)涵的認識不同，才產(chǎn)生了差異。表面上看其差異不大，但實質(zhì)上看，不管是經(jīng)營管理，還是行業(yè)監(jiān)管，區(qū)別還是很大的。

（一）“金融租賃”和“融資租賃”的相同處

1.法律的定義是一樣的

不管是哪種租賃，在法律上是一樣的，同屬《合同法》第十四章融資租賃。出賣人和租賃物件標的物，均由承租人選擇，從法理上沒有任何區(qū)別。

2.業(yè)務(wù)操作原理是一樣的

企業(yè)要依法經(jīng)營，在操作上不能離開融資租賃的法律標準，雖然在具體操作上有所不同，但在操作的基本原則上沒有什么不同。沒有離開兩個合同三方當(dāng)事人原則。

3.會計的定義是一樣的

會計注重的是實質(zhì)勝于形式，因此不管怎么變，叫什么名字，融資租賃的會計處理都要按準則的標準來辦。因此也不會有區(qū)別。

4.稅務(wù)部門的定義是一樣的

稅法的依據(jù)來自法律，法律沒有不同，稅收的征收政策也沒有什么不同。不管是“金融”還是“融資”都曾被劃歸為“金融保險業(yè)”。營改增以后，被劃定為現(xiàn)代服務(wù)業(yè)中的特殊產(chǎn)業(yè)，單獨制定稅收政策。

（二）“金融租賃”和“融資租賃”的不同處

1.監(jiān)管部門不一樣

金融租賃公司由銀監(jiān)會審批和監(jiān)管，并規(guī)定只有他們審批設(shè)立的租賃公司才可冠以“金融”二字。融資租賃公司由商務(wù)部審批和監(jiān)管，實際上只能做一個信用銷售公司來監(jiān)管。雖然有類似資本充足率的1：10借款比例的風(fēng)險控制限制，但終究是對借款的限制。對于沒有進入資金市場資格的租賃公司來說，一個借款單位，真正能借到的資金比例（瞬間除外）一定小于1：10。

由此可見：金融租賃公司是金融機構(gòu)、放款單位，融資租賃是非金融機構(gòu)，借款單位。這是兩者之間的本質(zhì)區(qū)別，因此金融租賃的資金銷售，不等于融資租賃的物件銷售。于是也解釋了租賃額以幾何爆炸方式增長那么快，而租賃的市場滲透率卻沒有太多長進。

2.財稅政策不一樣

金融租賃公司屬金融機構(gòu)，可以享受財政部關(guān)于印發(fā)《金融企業(yè)呆賬準備提取管理辦法》的通知的政策待遇：“金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)于每年年度終了根據(jù)承擔(dān)風(fēng)險和損失的資產(chǎn)余額的一定比例提取一般準備。原則上一般準備余額不低于風(fēng)險資產(chǎn)期末余額的1％。，一旦出險”關(guān)注類計提比例為2％；次級類計提比例為25％；可疑類計提比例為50％；損失類計提比例為100％。其中，次級和可疑類資產(chǎn)的損失準備，計提比例可以上下浮動20“。

融資租賃公司因為不是金融機構(gòu)，不能享有上述待遇，所有問題都自己扛。

3.國家統(tǒng)計口徑不一樣

按照國家統(tǒng)計局關(guān)于印發(fā)《三次產(chǎn)業(yè)劃分規(guī)定》的通知，金融租賃被劃分為：第三產(chǎn)業(yè)—j門：金融業(yè)—7120大類。融資租賃被劃分為第三產(chǎn)業(yè)—l門：租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)—7310大類：機械設(shè)備租賃。

在國家統(tǒng)計局公布的”各行業(yè)固定資產(chǎn)投資（不含農(nóng)戶）情況“月度統(tǒng)計中，新增固定資產(chǎn)，金融租賃的數(shù)據(jù)在”金融業(yè)“的統(tǒng)計中，融資租賃的數(shù)據(jù)在”租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)“的統(tǒng)計中。要注意的是上述統(tǒng)計是累計新增固定資產(chǎn)的統(tǒng)計，不是租賃額的統(tǒng)計。不是新增固定資產(chǎn)的出售回租或租賃都不在這個統(tǒng)計范疇。

四、差異化的結(jié)果和業(yè)務(wù)發(fā)展對策

（一）監(jiān)管不一樣，業(yè)務(wù)主導(dǎo)模式就不一樣

不同的監(jiān)管方式導(dǎo)致租賃公司的經(jīng)營定位有所不同。如：金融機構(gòu)租賃公司在信貸監(jiān)管體系下注重租賃規(guī)模，注重用信貸標準經(jīng)營租賃，忽視對租賃標的物的重視。融資租賃公司對物的關(guān)注遠大于金融租賃公司，尤其是廠商租賃，更顯突出。

在信貸的監(jiān)管機制下，金融租賃公司主要的客戶群還是在大型國企、央企和政府基本建設(shè)上。融資租賃公司受限于融資成本高和融資規(guī)模的現(xiàn)實，更多收益來自貿(mào)易、服務(wù)和資產(chǎn)管理環(huán)節(jié)，因此主要客戶群來自優(yōu)質(zhì)的中小企業(yè)。

（二）真租賃與假租賃

融資租賃的好處與信貸相比在于：租賃公司同時擁有債權(quán)和物權(quán)。通過對物權(quán)的處置，可以彌補債權(quán)方面的損失，從而降低了對承租人信用的過度要求。填補了信貸客戶被刷下來的優(yōu)質(zhì)客戶的市場空白。

租賃公司給出資人提供一個收益和安全都適中的放款平臺，租賃公司從中獲取做租賃項目的資金來源。融資租賃與信貸本是互補關(guān)系，若都把租賃當(dāng)信貸做，最大的問題就是與銀行競爭優(yōu)質(zhì)客戶。

（三）差異需要互補和融合

融資租賃因為用金融手段綁定了物權(quán)已經(jīng)衍生的服務(wù)和資產(chǎn)管理。因此融資租賃的收益不僅來自金融，還有貿(mào)易、服務(wù)、資產(chǎn)管理方面的收入。更重要的是將租賃資產(chǎn)銷售出去，用別人的資產(chǎn)獲取自己的收益。

我們所說的互補和融合主要在于：”金融租賃“公司除了在金融方面獲取收益外，還要爭取在貿(mào)易、服務(wù)和資產(chǎn)管理方面增加收益?！比谫Y租賃“公司應(yīng)該做更多的優(yōu)質(zhì)租賃資產(chǎn)銷售給”金融租賃“公司。兩類租賃公司都應(yīng)該爭取將租賃資產(chǎn)銷售出去，做到增大租賃資產(chǎn)的同時不增加信貸規(guī)模。

（四）行業(yè)整體由信貸推動向資本推動轉(zhuǎn)變

融資租賃在國外是由資本推動的，在中國目前這個階段是由信貸推動的。資本推動的融資租賃，增加了固定資產(chǎn)的投資，帶動的生產(chǎn)消費和生活消費，增加了運輸車輛和商業(yè)房產(chǎn)的需求，增加了稅收和就業(yè)。

信貸推動的租賃，因為主要客戶群還是在大型國企、央企存量資產(chǎn)的租賃和地方政府融資的租賃，民營經(jīng)濟還是沒帶動起來。融資租賃在促進實體經(jīng)濟投資方面還是沒有完全發(fā)揮出應(yīng)有的重要作用。

融資租賃要健康發(fā)展，應(yīng)從信貸推動向資本推動轉(zhuǎn)變。租賃公司不是為了擴大信貸規(guī)模無限制地擴大資本金，而是如何將存量的租賃資產(chǎn)在資本市場上銷售。租賃公司所從事的交易應(yīng)該與國家宏觀調(diào)控同步運行，不應(yīng)為突破信貸規(guī)模而做租賃，為突破地方政府融資規(guī)模限制做租賃，成為反周期的工具。這樣做早晚要受到限制并為此付出代價，沒有可持續(xù)發(fā)展的活力。

【第2篇】國際著名融資租賃公司

南航國際租賃公司2023年7月落戶南沙，通過在南沙設(shè)立spv項目公司，以國內(nèi)保稅租賃的方式向南航提供首批2架飛機的融資服務(wù)，融資金額約1.69億美元。南沙自貿(mào)區(qū)創(chuàng)新政策、配套政策以及完善的服務(wù)體系等飛機租賃發(fā)展的市場環(huán)境和服務(wù)環(huán)境對于飛機租賃企業(yè)有很大的吸引力。

交易條件

（1）轉(zhuǎn)讓價格：199600.00萬元

（2）受讓方采用分期付款方式的，首期付款（含保證金）應(yīng)不低于人民幣10億元，并在《產(chǎn)權(quán)交易合同》生效后兩個工作日內(nèi)匯入北交所指定結(jié)算賬戶；剩余價款應(yīng)按同期銀行貸款利率計算延期付款期間的利息且在《產(chǎn)權(quán)交易合同》生效后360日內(nèi)一并支付至轉(zhuǎn)讓方指定賬戶。對于剩余款項，受讓方應(yīng)提供轉(zhuǎn)讓方認可的合法有效擔(dān)保。受讓方未按《產(chǎn)權(quán)交易合同》在約定時間內(nèi)支付各筆款項的，應(yīng)向轉(zhuǎn)讓方支付逾期付款違約金，違約金按照延遲支付期間應(yīng)付款項的每日萬分之五計算。逾期付款超過20個工作日，轉(zhuǎn)讓方有權(quán)解除《產(chǎn)權(quán)交易合同》，將本項目重新掛牌轉(zhuǎn)讓。

（3）保證金：20000萬元

項目介紹

南航國際融資租賃有限公司是經(jīng)國務(wù)院國資委和廣州市商務(wù)委批準、由中國南方航空集團公司聯(lián)合南龍控股有限公司設(shè)立的中外合資融資租賃公司，首期注冊資本10億元，是主要從事飛機及航空器材租賃的專業(yè)企業(yè)。

南航租賃作為南航集團推進市場化改革的試點單位，定位為服務(wù)南航集團、面向社會企業(yè)，依托南航集團航空主業(yè)優(yōu)勢，發(fā)揮與南航集團產(chǎn)業(yè)板塊間的協(xié)同，堅持市場化、專業(yè)化和國際化運營。南航租賃公司的成立，能為南航引進飛機降低成本，為南航集團產(chǎn)業(yè)和金融的融合提供一個新的渠道。

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【第3篇】國際融資租賃主體

經(jīng)濟導(dǎo)報記者杜海

近日，山東國惠直屬企業(yè)國泰租賃正式獲得國內(nèi)權(quán)威評級機構(gòu)東方金誠國際信用評估有限公司評定的aaa主體長期信用等級，評級展望維持穩(wěn)定。

這是國泰租賃繼2023年獲大公國際aaa主體長期信用等級后，再獲得的又一權(quán)威信用評級。至此，該公司已獲得了市場兩家權(quán)威評級機構(gòu)的aaa評級，成為山東省內(nèi)首家獲得雙aaa主體信用等級的融資租賃公司。

據(jù)悉，2014-2023年，國泰租賃新增投放年均增長32%，營業(yè)收入年均增長31%。截至2023年底，公司注冊資本80億元，資產(chǎn)總額433億元，人均創(chuàng)利超1000萬元，已累計向社會提供1200多億元的融資租賃服務(wù)。

【第4篇】南航國際融資租賃公司

交易條件

（1）價格待定

項目介紹

股東情況

財務(wù)數(shù)據(jù)

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【第5篇】聚信國際融資租賃

前不久，據(jù)上市公司公開披露的信息統(tǒng)計，2023年國內(nèi)共有181家上市公司或其控股子公司開展了融資租賃業(yè)務(wù)，與2023年相比增加了53家；全年累計發(fā)生業(yè)務(wù)共340筆，同比增長41%；合同總金額為968億元人民幣，同比增長76%。融資租賃服務(wù)上市公司的數(shù)量、業(yè)務(wù)規(guī)模和筆數(shù)創(chuàng)歷史新高，也意味著包括聚信租賃在內(nèi)的融資租賃企業(yè)服務(wù)實體經(jīng)濟的能力得到了進一步增強。

其實早在2007年后，我融資租賃業(yè)務(wù)就進入了幾何增長時期，業(yè)務(wù)總量逐步由2006年的約80億元，增至2023年的約9300億元。作為我國融資租賃行業(yè)較為活躍的一股力量。聚信租賃成立十余年來，始終恪守“服務(wù)民生體系，助力實體經(jīng)濟”的企業(yè)使命，以“成為卓越、可信賴的融資租賃服務(wù)商”作為企業(yè)愿景，專注于教育、醫(yī)療和公用事業(yè)行業(yè)的租賃細分市場，致力于為全國中小企事業(yè)單位提供專業(yè)的融資租賃服務(wù)。

聚信租賃擁有穩(wěn)定的股權(quán)結(jié)構(gòu)，中信證券子公司金石投資是其重要股東，公司也與包括六大商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行、城市及農(nóng)村商業(yè)銀行、政策性銀行等在內(nèi)的十家金融機構(gòu)保持良好合作，累計獲得銀行授信數(shù)百億元。得益于穩(wěn)健的股權(quán)結(jié)構(gòu)以及良好的資金實力，聚信租賃累計為客戶提供的融資租賃服務(wù)金額已超過450億元，為助力我國實體經(jīng)濟的發(fā)展作出了不小的貢獻。

在服務(wù)實體經(jīng)濟的過程中，聚信租賃始終堅持以服務(wù)至上的理念，傾聽客戶的需求，為客戶提供貼合的資金解決方案，助力合作伙伴實現(xiàn)現(xiàn)金流優(yōu)化，緩解資金壓力，幫助許多教育、醫(yī)療機構(gòu)以及城市供水、供氣等公用事業(yè)機構(gòu)優(yōu)化了長期資金計劃，并進一步提升競爭力，保持長期可持續(xù)發(fā)展。

人民銀行工作論文《“十四五”期間我國潛在產(chǎn)出和增長動力的測算研究》預(yù)測，2027年，我國融資租賃行業(yè)市場需求量有望達到13萬億元。可以肯定的是，從國家政策、行業(yè)發(fā)展趨勢等方面來看，我國融資租賃行業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模還將保持上升趨勢。聚信租賃也將繼續(xù)保持穩(wěn)健發(fā)展，依托雄厚的資本實力與出色的綜合服務(wù)能力，持續(xù)為我國融資租賃行業(yè)的發(fā)展獻力！

【第6篇】仲利國際融資租賃

2月10日，臺資企業(yè)仲利國際融資租賃有限公司副總經(jīng)理游昌得一行拜訪青島市委臺港澳辦，青島市委臺港澳辦主任肖焰恒會見了客人一行并進行了座談交流。市委臺港澳辦副主任唐會林陪同參加會見。

仲利國際融資租賃有限公司成立于2005年，總部設(shè)立于上海，由臺灣租賃業(yè)龍頭中租控股投資，目前共有59家營運網(wǎng)點及8個專業(yè)金融服務(wù)事業(yè)部門,專注于打造成為中小企業(yè)融資服務(wù)的綜合性金融服務(wù)商。仲利國際租賃有限公司青島分公司成立于2023年，聚焦為在青企業(yè)提供各類融資產(chǎn)品服務(wù)，年均業(yè)務(wù)保持高水平增長。

座談中，游昌得首先感謝青島市委臺港澳辦的關(guān)心與愛護,介紹了仲利國際的發(fā)展歷程、在青業(yè)務(wù)開展情況以及有關(guān)規(guī)劃。他相信,在青島市委臺港澳辦的周到服務(wù)和指導(dǎo)下,公司會進一步發(fā)揮自身在融資租賃、商業(yè)保理、設(shè)備租賃等方面的的行業(yè)優(yōu)勢，更好地為青島市臺資企業(yè)提供系統(tǒng)化、全方位、一站式的金融服務(wù)。

肖焰恒對仲利國際近年來在融資租賃領(lǐng)域取得的成績給予了高度肯定，他表示，青島市臺資企業(yè)數(shù)量眾多，各類金融資源稟賦突出，企業(yè)在青開拓市場大有可為。希望仲利國際繼續(xù)在青厚植發(fā)展優(yōu)勢，繼續(xù)提供優(yōu)質(zhì)的金融產(chǎn)品滿足在青臺企多元化融資需求，青島市委臺港澳辦將持續(xù)為臺商臺企在青高質(zhì)量發(fā)展提供貼心服務(wù)。

【第7篇】長融國際融資租賃

融企云融資租賃業(yè)務(wù)管理系統(tǒng)是為融資租賃機構(gòu)搭建的一套完整覆蓋租前、租中及租后全過程的融資租賃系統(tǒng)平臺，助力融資租賃機構(gòu)高效開展業(yè)務(wù)。

系統(tǒng)包含工作臺、任務(wù)管理、客戶管理、租賃管理、資產(chǎn)管理、融資管理、統(tǒng)計分析、業(yè)務(wù)審批、合同管理、請款管理、付款管理、租后管理、系統(tǒng)設(shè)置等功能，可提供靈活強大的資金測算工具，審批便捷，業(yè)務(wù)規(guī)模、還款規(guī)模、資金利用率等一目了然。

系統(tǒng)可根據(jù)融資租賃機構(gòu)的需要整合相關(guān)業(yè)務(wù)功能，實現(xiàn)個性化靈活配置。

產(chǎn)品功能

全業(yè)務(wù)流程管理

根據(jù)租賃業(yè)務(wù)開展過程進行設(shè)計，分為主流程和業(yè)務(wù)審批流程。主流程主要體現(xiàn)在模塊的編排，而業(yè)務(wù)審批流程則主要體現(xiàn)在具體的審批事項。業(yè)務(wù)審批流程可根據(jù)公司內(nèi)控需要進行調(diào)整，且流程中的每個審批環(huán)節(jié)都設(shè)置了計時功能，可進行時限控制，同時支持審批信息追溯。

定性定量風(fēng)險管理

支持自定義客戶評級模型，模型包含定量評分和定性評分兩部分，用戶可自主指定評級指標和評級標準。定量評分可按照財務(wù)報表的關(guān)鍵指標自動評分，定性評分則由風(fēng)控人員根據(jù)指定的評估標準進行定性分析，綜合得出最終的評級結(jié)果。

規(guī)范的資產(chǎn)管理

嚴扣監(jiān)管要求的同時，兼顧租賃企業(yè)租賃物內(nèi)控點的要求，為租賃融資業(yè)務(wù)的開展提供有力的數(shù)據(jù)支撐。租賃物臺賬管理、租賃物價值評估、租賃物價值監(jiān)測、租賃物擔(dān)保余值管理、租賃物監(jiān)控、資產(chǎn)五級分類、保險管理。

解決客戶痛點

業(yè)務(wù)信息量大，業(yè)務(wù)過程管理失控

系統(tǒng)實現(xiàn)全流程管理，全協(xié)同辦公，支持領(lǐng)導(dǎo)決策，實時控制流程節(jié)點，提高工作效率，降低工作成本。

承租人信用問題，業(yè)務(wù)風(fēng)險高

租賃公司在平臺開展業(yè)務(wù)前，租賃公司可以進行租前調(diào)查，通過資信評估，三方查詢征信等一系列風(fēng)控制度，降低業(yè)務(wù)風(fēng)險。

信息資源浪費，無法實現(xiàn)信息共享

為保證工作的效益，我們可以實時共享信息，在建立客戶信息之后，我們可以選擇進行信息共享。

租后業(yè)務(wù)管理滯后，無法及時處理

系統(tǒng)中設(shè)有完善的租后業(yè)務(wù)監(jiān)控管理模塊，可以通過租后的及時監(jiān)控，保證租后業(yè)務(wù)的及時把控。

統(tǒng)計工作量大，人工消耗成本高

系統(tǒng)建立有強大的財務(wù)統(tǒng)計功能，支持多種形式展示圖表，報表，直觀清晰，降低消耗成本，提高工作質(zhì)量。

租賃標的物無法實時跟蹤

業(yè)務(wù)系統(tǒng)中增加對租賃標的物的管理以及抵質(zhì)押物的管理模塊，進行高效的監(jiān)控管理，隨時進行記錄，降低業(yè)務(wù)的風(fēng)險。

還款方式單一，對接三方支付太復(fù)雜

融企云融資租賃系統(tǒng)可對接三方支付，代收代扣自動對賬，減少線下工作量，提升工作效率。

業(yè)務(wù)中涉及多種合同，簽署合同耗時太長

系統(tǒng)中可進行合同模板制作，在業(yè)務(wù)中可在線制作合同，也可上傳附件，在線簽字蓋章，降低時間成本。

【第8篇】中廣核國際融資租賃

企業(yè)預(yù)警通·融資租賃周報

2023年3月17日星期五

重點關(guān)注

1、淄博市城市資產(chǎn)運營集團擬發(fā)債還融資租賃款

日前，山東淄博市最大城投平臺淄博市城市資產(chǎn)運營集團有限公司（主體信用評級aaa）發(fā)布了《2023年度第一期超短期融資券募集說明書》，資金用途顯示：本期超短期融資券發(fā)行金額上限為10億元整，用于償還發(fā)行人存續(xù)有息債務(wù)，其中包括3家金融租賃公司本息，合計金額約1.8億元。

2、中廣核租賃入選“2022福布斯中國融資租賃機構(gòu)”50強

近日，福布斯中國發(fā)布年度評選結(jié)果，中廣核國際融資租賃有限公司入選“2022福布斯中國融資租賃機構(gòu)50強”。

行業(yè)動態(tài)

1、天津市租賃行業(yè)協(xié)會獲得3a級社會組織評定等級

根據(jù)《天津市社會組織評估管理辦法》(津民發(fā)﹝2012﹞50號)和天津市民政局《關(guān)于開展2023年度市屬社會組織評估工作的通知》要求，經(jīng)2023年11月29日天津市社會組織評估委員會全體會議終評，表決確定了2023年度天津市社會團體、社會服務(wù)機構(gòu)（民辦非企業(yè)單位）、基金會的評估等級。天津市租賃行業(yè)協(xié)會獲得了aaa等級結(jié)果。

2、山東省融資租賃公司與中小企業(yè)對接會在濟寧舉行

近日，山東省融資租賃行業(yè)協(xié)會在濟寧鄒城舉辦融資租賃公司與中小企業(yè)對接會。本次對接會，全省15家優(yōu)質(zhì)融資租賃公司介紹了基本情況，我市30余家中小企業(yè)發(fā)布了融資需求，雙方進行了充分的交流溝通，為下步開展合作打下了良好基礎(chǔ)。

同業(yè)動態(tài)

1、廣東銀保監(jiān)局要求粵財金融租賃前總經(jīng)理張文接受調(diào)查

近日，廣東銀保監(jiān)局發(fā)布一份《個人接受調(diào)查通知書》（張文）提到，根據(jù)我單位行政處罰工作進展，現(xiàn)需要向你了解你在轄內(nèi)非銀行金融機構(gòu)任職期間所涉及的相關(guān)事項。根據(jù)《中華人民共和國銀行業(yè)監(jiān)督管理法》第四十二條規(guī)定，你有如實接受詢問、協(xié)助調(diào)查、提供證據(jù)的義務(wù)。公開資料顯示，張文原為廣東粵財金融租賃公司總經(jīng)理，早已離任。

2、中國飛機租賃去年溢利同比下降86%至7360萬港

近日，中國飛機租賃公布，2023年年度，公司股東應(yīng)占溢利7360萬港元，同比下降86%，經(jīng)調(diào)整公司股東應(yīng)占溢利5.13億港元，同比減少2.5%。

3、中鐵8.65億元掛牌轉(zhuǎn)讓徽銀金融租賃10%股權(quán)

近日，徽銀金融租賃有限公司10%股權(quán)在上海聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所掛牌轉(zhuǎn)讓，底價86540萬元，轉(zhuǎn)讓方為中鐵四局集團物資工貿(mào)有限公司。

4、中國船舶租賃獲納入滬港通

日前，上交所發(fā)布信息，中國船舶租賃獲納入“首批新增調(diào)入滬港通下港股通股票名單”，并自2023年3月13日起生效，公司此前已獲納入港股通。

5、國泰租賃再獲aaa主體信用等級

近日，國泰租賃正式獲得國內(nèi)權(quán)威評級機構(gòu)東方金誠國際信用評估有限公司評定的aaa主體長期信用等級，評級展望維持穩(wěn)定。這是國泰租賃繼2023年獲大公國際aaa主體長期信用等級后，再獲得的又一權(quán)威信用評級。

6、華寶租賃成功發(fā)行15.96億元資產(chǎn)支持票據(jù)

近日，華寶都鼎（上海）融資租賃公司2023年度第一期出表型定向資產(chǎn)支持票據(jù)成功發(fā)行，發(fā)行規(guī)模15.96億元。其中，優(yōu)先a1級7.20億元，優(yōu)先a2級5.40億元，優(yōu)先a3級1.30億元，優(yōu)先b級0.78億元，次級1.28億元。

7、中建投租賃補充2023年第一期中票注冊文件信息該期發(fā)行金額10億元

近日，據(jù)中國銀行間市場交易商協(xié)會披露，關(guān)于中建投租賃股份有限公司注冊文件補充信息的回函。據(jù)悉，本次注冊文件為中建投租賃股份有限公司2023年度第一期中期票據(jù)券募集說明書，該期債券注冊金額20億元，發(fā)行金額10億元，期限3年。

8、融和租賃發(fā)行16.5億元碳中和abs

日前，融和租賃發(fā)起的“中電投融和租賃2023年第1期綠色資產(chǎn)支持專項計劃（碳中和）”成功薄記，該筆資產(chǎn)專項計劃發(fā)行規(guī)模16.5億元，募集資金100%投放于碳中和項目。

9、航空工業(yè)租賃成功發(fā)行10億元永續(xù)債

近日，由中航證券牽頭主承的中航國際融資租賃有限公司2023年面向?qū)I(yè)投資者公開發(fā)行可續(xù)期公司債券（第一期）成功發(fā)行，發(fā)行規(guī)模10億元，發(fā)行期限2+n年，發(fā)行利率3.88%，全場認購倍數(shù)1.56倍，是2023年市場上第一支成功發(fā)行的租賃公司永續(xù)債。

10、5.51億元！中集租賃車輛資產(chǎn)abs成功發(fā)行

日前，中集融資租賃有限公司成功發(fā)行“中集租賃第2期車輛資產(chǎn)支持專項計劃”，發(fā)行規(guī)模5.51億元，優(yōu)先a級票面利率續(xù)創(chuàng)中集租賃資產(chǎn)證券化產(chǎn)品aaa檔最低發(fā)行紀錄，體現(xiàn)了資本市場對中集租賃主體資質(zhì)和資產(chǎn)質(zhì)量的認可。

11、全國金租首單! 華通金租落地租賃資產(chǎn)跨境轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)

近日，在《關(guān)于金融支持橫琴粵澳深度合作區(qū)建設(shè)的意見》發(fā)布之際，橫琴華通金融租賃有限公司在人民銀行珠海市中心支行、國家外匯管理局珠海市中心支局、珠海銀保監(jiān)分局、橫琴金融發(fā)展局等監(jiān)管機構(gòu)的指導(dǎo)和支持下，牽頭與工商銀行澳門分行完成租賃資產(chǎn)跨境轉(zhuǎn)讓，該筆業(yè)務(wù)為國內(nèi)金租公司首單租賃資產(chǎn)跨境轉(zhuǎn)讓，標志著金租公司與境外銀行金融機構(gòu)跨境轉(zhuǎn)讓渠道順利打通。

12、離岸船舶租賃市場再添新軍！又一單業(yè)務(wù)落地東疆

近日，北銀金融租賃有限公司通過東疆項目公司與香港公司shandong dingsheng 完成1艘散貨船的離岸租賃業(yè)務(wù)，價值約2100萬美元。這是北銀金租首單美元船舶融資租賃業(yè)務(wù)，意味著美元船舶租賃市場再添新軍。

13、浦銀金租擬與平煤股份開展5億融資租賃業(yè)務(wù)

近日，平煤股份公告，公司擬用部分固定資產(chǎn)以售后回租的方式與浦銀金融租賃股份有限公司開展融資租賃業(yè)務(wù)，融資租賃金額不超過人民幣5億元，融資期限3年。

14、金山股份：擬與國網(wǎng)租賃公司開展融資租賃業(yè)務(wù)共12億元

近日，金山股份公布，公司及遼寧華電鐵嶺發(fā)電有限公司、白音華金山發(fā)電有限公、丹東金山熱電有限公司等全資、控股子公司擬與國網(wǎng)國際融資租賃有限公司開展融資租賃業(yè)務(wù)共計12億元，其中公司2億元、鐵嶺公司4億元、白音華公司2億元、丹東熱電公司4億元。

15、國統(tǒng)股份：擬與鼎源租賃開展995萬元應(yīng)收賬款保理業(yè)務(wù)

近日，國統(tǒng)股份公布，根據(jù)目前的經(jīng)營需要，公司擬與新疆鼎源融資租賃股份有限公司開展應(yīng)收賬款保理業(yè)務(wù)，預(yù)計保理融資金額不超過995萬元，期限不超過1年。

16、新松煤業(yè)與海濟融資租賃開展7455萬元融資租賃業(yè)務(wù)

近日，飛尚無煙煤公告，公司間接全資附屬公司新松煤業(yè)與江西省海濟融資租賃訂立融資租賃協(xié)議，江西省海濟融資租賃同意以租金總額人民幣7455.47萬元將有關(guān)煤業(yè)機器及設(shè)備租賃予新松煤業(yè)，為期1年。

17、國銀金租擬與濟南國開君和科技開展7.2億融資租賃業(yè)務(wù)

近日，國銀金租公告，公司作為出租人與承租人濟南國開君和科技有限公司開展售后回租業(yè)務(wù)，融資金額7.2億元，期限8年。

18、華欽新能源與中信租賃訂立3.7億元融資租賃業(yè)務(wù)

近日，北京能源國際公告，公司間接附屬公司華欽新能源與中信融資租賃訂立融資租賃協(xié)議，中信融資租賃同意以總代價人民幣3.70億元向華欽新能源購買租賃資產(chǎn)，隨后將租賃資產(chǎn)租回予華欽新能源。

【第9篇】國際工程項目融資租賃

中國作為世界第二大融資租賃產(chǎn)業(yè)國，已經(jīng)有多家優(yōu)秀的金融租賃和融資租賃公司參與到了“一帶一路”的建設(shè)當(dāng)中，跨境租賃業(yè)務(wù)必將成為國內(nèi)租賃公司越來越重視的業(yè)務(wù)領(lǐng)域和發(fā)展方向。然而，融資租賃助力工程企業(yè)參與“一帶一路”建設(shè)還是一個新課題，理論研究較少，實踐案例也還不豐富。融資租賃如何與國際工程承包業(yè)務(wù)相結(jié)合，在共建“一帶一路”的過程中會遇到哪些困難和問題，如何發(fā)揮和利用好我國在工程承包領(lǐng)域的專業(yè)優(yōu)勢以及融資租賃靈活高效的金融服務(wù)優(yōu)勢等一系列問題，都亟待研究。

本文結(jié)合筆者多年來在融資租賃行業(yè)的從業(yè)經(jīng)驗及對中國大型工程承包企業(yè)在“一帶一路”上業(yè)務(wù)實踐的觀察，對融資租賃業(yè)務(wù)與國際工程承包業(yè)務(wù)的合作模式及相關(guān)問題進行較為系統(tǒng)的研究，拋磚引玉，以期與業(yè)內(nèi)專家和從業(yè)者們交流探討，尋找科學(xué)路徑，努力實現(xiàn)融資租賃與工程承包在“一帶一路”上“1+1>2”的協(xié)同效應(yīng)。

三類合作模式

融資租賃公司與國際工程承包企業(yè)的合作主要可以分為三類，即與國際工程承包企業(yè)上游客戶的合作、與國際工程承包企業(yè)下游分包商的合作、與國際工程承包企業(yè)的合作。因其主體的不同，資金籌措、風(fēng)險防控等操作方式也各不同，具體分析如下。

一、與國際工程承包企業(yè)上游客戶的合作模式

長期以來，國際工程承包企業(yè)主要以承接國家主權(quán)擔(dān)保，由我國國家開發(fā)銀行、中國進出口銀行等提供政策性貸款支持的項目為主，上游客戶多為國家政府或其代表單位。此類項目的上游客戶幾乎完全沒有融資租賃需求。然而，隨著此類大型主權(quán)項目數(shù)量的減少和市場競爭的加劇，國際工程承包企業(yè)也開始開發(fā)非主權(quán)擔(dān)保類的市場化項目，此類項目的上游客戶存在資金需求，可以成為融資租賃的切入點之一。

要為國際工程承包企業(yè)的市場化項目上游客戶提供融資租賃服務(wù)，需要在當(dāng)?shù)卦O(shè)立特殊目的公司（以下簡稱“spv”），并以spv為借款主體從境外進行融資，再采購項目所需主體設(shè)備，以租賃方式提供給該客戶使用。此模式對租賃公司的國際化水平以及風(fēng)險識別與管控、政策理解、資金融通等能力要求非常高，以我國租賃公司目前的團隊能力、資金實力、管控能力，要承接類似項目挑戰(zhàn)很大。

為嚴格控制風(fēng)險，當(dāng)前該模式業(yè)務(wù)推進的必要前提是上游客戶能夠提供銀行保函等具備強有力擔(dān)保效力的增信措施，且國際工程承包企業(yè)在當(dāng)?shù)鼐哂休^強的政府關(guān)系和應(yīng)急處置能力。目前，該模式還不能成為租賃公司服務(wù)國際工程承包企業(yè)的主要模式，但隨著租賃公司自身能力體系和資金實力的提升，以及國際工程承包企業(yè)該類項目的經(jīng)驗和能力的增強，未來合作空間較為廣闊。

二、與國際工程承包企業(yè)下游客戶的合作模式

國際工程承包企業(yè)在中標國際工程項目后，作為項目總包方需將項目施工等工作分包給其他下游分包商，而下游分包商為承接此項目，需要采購必要的建筑施工裝備。建筑施工類下游分包商多為國內(nèi)的國有或民營企業(yè)，對資金的流動性需求較大，在施工裝備采購過程中，租賃公司可為其提供融資租賃服務(wù)。在該模式下，施工裝備的承租人是國際工程承包企業(yè)的分包商，可約定在每期工程款結(jié)算前先由項目總包方向租賃公司支付設(shè)備租賃款，余款再向分包商結(jié)算，則可較大程度控制融資租賃風(fēng)險。租賃公司在該項目中獲取的收益也可與國際工程承包企業(yè)分享。

此模式下，租金能否順利收回的前提條件是國際工程承包企業(yè)是否可以如期收到工程款，如果是政府主權(quán)類項目，資金來源有保障，基本可以順利推進。但如果是國際市場化主體的項目，需要國際工程承包企業(yè)對該項目主體的風(fēng)險做好充分評估。在增信措施方面，需要分包商開給總包商的履約保函、預(yù)付款保函等作為保證。

三、與國際工程承包企業(yè)的合作模式

雖然國際工程承包企業(yè)自身實力都非常雄厚，融資能力較強，但在開展國際工程承包過程中，受資產(chǎn)負債率限制、銀行融資效率較低等一些條件的制約，也不排除與租賃公司直接合作的可能。國內(nèi)設(shè)備不能滿足采購需求時，必然要涉及境外采購，此種模式資金和設(shè)備均不入境，同樣需要設(shè)置spv開展業(yè)務(wù)。

此模式中的國際工程承包企業(yè)的境外主體如果只是新設(shè)項目公司，則至少需要境內(nèi)上級單位提供擔(dān)保。

融資租賃企業(yè)面臨的新挑戰(zhàn)

一、法律法規(guī)問題

海外與融資租賃業(yè)務(wù)法規(guī)相關(guān)的考量因素主要包括：外資所有權(quán)和公司治理的限制；當(dāng)?shù)氐呐普找?guī)定；承租人無條件支付租金條款在當(dāng)?shù)胤芍惺欠窨尚校怀鲎馊吮Ｗo和行使其租賃設(shè)備所有權(quán)的能力，或者出租人實現(xiàn)其租賃設(shè)備上第一位擔(dān)保物權(quán)的能力；目標國的就業(yè)和勞動法；本國出口控制和相關(guān)法律和規(guī)章等。

我國對融資租賃公司開展跨境租賃業(yè)務(wù)在法律上、政策上總體支持，尤其在天津自貿(mào)區(qū)、上海自貿(mào)區(qū)以及深圳前海對于融資租賃公司設(shè)立項目子公司均予以較為明確的政策支持。銀監(jiān)會發(fā)布的《金融租賃公司專業(yè)子公司管理暫行規(guī)定》允許專業(yè)子公司在境外設(shè)立項目公司開展融資租賃業(yè)務(wù)，提升金融租賃公司參與國際競爭的能力。對融資租賃公司來說，在自貿(mào)區(qū)設(shè)立子公司有利于出口租賃業(yè)務(wù)的開展，也利于租賃項目與租賃公司本身的風(fēng)險隔離。

在開展跨境融資租賃業(yè)務(wù)的過程中，企業(yè)要不斷建立和完善跟國際化接軌的公司內(nèi)部風(fēng)險評估、風(fēng)險預(yù)警機制，同時要和海外的法律、信用調(diào)查、會計等中介建立良好的合作，充分發(fā)揮海外專業(yè)機構(gòu)的能力才能更好地做好風(fēng)險控制，并通過疊加控制效應(yīng)，整體降低海外項目風(fēng)險。

二、財稅問題

開展跨境融資租賃業(yè)務(wù)，需要對目標國財稅政策進行研究，一般包括：收入所得稅、銷售/使用稅、增值稅（有時稱為商品和服務(wù)稅，此處統(tǒng)稱增值稅）和各種就業(yè)稅。每種稅都涉及各種登記規(guī)定和定期報告（或交表）規(guī)定。必須明確哪些直接來自租賃交易的稅可以直接通過租賃協(xié)議由承租人承擔(dān)。了解當(dāng)?shù)囟悇?wù)情況有助于出租人決定在目標國以何種實體從事融資租賃，例如在當(dāng)?shù)刈怨净蚍止镜取?/p>

目標國的稅法可能導(dǎo)致承租人對租賃產(chǎn)品的選擇偏好。例如，在許多亞太國家，租賃協(xié)議中很少含有承租人購買選擇權(quán)的條款，因為這會使租賃交易變?yōu)榉制谫徺I，這會導(dǎo)致承租人提前承擔(dān)全部的增值稅。而在租賃中，承租人在整個租期內(nèi)只需每期按照租金支付增值稅。

在許多情況下，財稅政策的考量決定了在國外從事融資租賃的實體的選擇。除此之外，當(dāng)?shù)丶{稅的考量也會消減某些法律實體選擇的優(yōu)勢，如在一些國家，某些法律實體需納資本稅而另一些則不需要。

三、資金融通問題

融資租賃公司的跨境融資分為傳統(tǒng)的外債額度的運用，以及最新的人民幣跨境貸款制度的運用兩類。

1.外債額度項下融資

很多公司都通過外資融資租賃公司的海外借款10倍杠桿來實現(xiàn)盤活存量資產(chǎn)、優(yōu)化公司債務(wù)結(jié)構(gòu)、降低融資成本。國內(nèi)用款企業(yè)客戶利用自身在銀行的授信，直接向銀行申請開立以國外金融機構(gòu)為受益人、以國內(nèi)融資租賃公司為被擔(dān)保人的融資性保函。境外金融機構(gòu)憑融資性保函向境內(nèi)外資租賃公司發(fā)放貸款后，租賃公司向國內(nèi)用款企業(yè)客戶發(fā)放融資租賃款。此種融資多采用內(nèi)保外貸的形式，即企業(yè)通過境內(nèi)銀行開立保函，再通過外資租賃公司獲得海外融資。

2.跨境人民幣貸款項下海外融資

目前，上海自貿(mào)區(qū)和深圳前海新區(qū)、珠海橫琴新區(qū)的跨境人民幣貸款都批給實體企業(yè)。但對于本質(zhì)是金融業(yè)務(wù)的融資租賃，卻在政策上開了一個口子，放給融資租賃企業(yè)跨境貸可算一大突破。以深圳前海為例，其對融資租賃公司再融資政策采用支持融資租賃公司從香港金融機構(gòu)借入人民幣貸款。境外融資分為人民幣和美元兩種。借入美元資金需承擔(dān)匯兌風(fēng)險。借入人民幣，則沒有復(fù)雜的兌換過程，但是資金價格較美元借款高。融資租賃公司往往采取外幣浮動利率的方式降低借外債成本，而收取利息則以分期租賃款的形式體現(xiàn)。如果人民幣大幅貶值、外幣利率持續(xù)走高，均會導(dǎo)致融資租賃公司所收的租金不能覆蓋其所借的外債本息，可能引發(fā)倒掛被索償風(fēng)險。

此外，企業(yè)使用資金和海外資金的期限也有差異。以融資租賃售后回租為例，一般整個經(jīng)營期限要3-5年。而海外資金期限一般為1年期，存在資金期限不匹配的可能。此種情況還需做一下掉期交易，但這也會增加融資方的資金成本。對應(yīng)美元借款在雙邊波動的概率在增大情況下，可采用增加鎖匯的操作，不過會增加融資成本。

融資租賃企業(yè)協(xié)同發(fā)展建議

一、積極尋求政策支持

我國政府對“一帶一路”倡議的實施提供了一系列政策和資金支持，“走出去”企業(yè)也紛紛實施了一批重點項目。這些支持性的政策、資金、項目，一定屬于符合國家“一帶一路”倡議的重點方向，也理應(yīng)成為融資租賃服務(wù)的重點對象，同時也要積極爭取在參與服務(wù)的過程中分享相關(guān)政策紅利。融資租賃公司應(yīng)積極圍繞國家重點的政策、資金、項目尋求業(yè)務(wù)機會，保持與政策方向一致，與大趨勢一致，可以更多地獲得支持，較好地控制風(fēng)險。

二、積極尋求專業(yè)機構(gòu)合作

國家開發(fā)銀行、中國進出口銀行等政策性銀行及中國出口信用保險公司等金融機構(gòu)對境外業(yè)務(wù)有著多年的積累，對于各個國家和地區(qū)已形成了比較完善的風(fēng)險評估體系。通過與其合作，融資租賃公司可以獲得比較可靠的業(yè)務(wù)信息和風(fēng)控支持，是跨境租賃業(yè)務(wù)中最重要的戰(zhàn)略合作伙伴。

三、與國際知名的跨國融資租賃公司合作

國外大型的跨國租賃公司在世界各地經(jīng)營多年，不僅有豐富的融資租賃經(jīng)驗，還在當(dāng)?shù)卦O(shè)有分支機構(gòu)?？梢酝ㄟ^與他們進行轉(zhuǎn)租賃、聯(lián)合租賃等方式進行合作，借助他們的成熟經(jīng)驗開拓當(dāng)?shù)貥I(yè)務(wù)。

四、建立專業(yè)化、國際化、本地化的執(zhí)行團隊

受不同國家和地區(qū)在各個方面的差異影響，建立一支專業(yè)化、本地化、國際化的團隊是有志于跨境業(yè)務(wù)的融資租賃公司的必然選擇。盡早儲備和培養(yǎng)法務(wù)、財稅、公關(guān)等專業(yè)人才，以實際需求為導(dǎo)向，以解決問題為目的，扎扎實實地做好準備工作，才能應(yīng)對好復(fù)雜的國際環(huán)境，真正做到走得出去、要得回來。

綜合融資租賃公司為國際工程承包企業(yè)所提供服務(wù)的三種模式，結(jié)合對法律法規(guī)、財稅政策、資金融通等方面的研究分析，租賃公司與國際工程承包企業(yè)存在一定的協(xié)同發(fā)展空間。但需要通過具體項目，依據(jù)不同國別的法律、政策、客戶主體、風(fēng)控措施、融資渠道等進行具體分析，在嚴格防控風(fēng)險的前提下探索推進，力爭逐步形成具有自身特色和優(yōu)勢的跨境融資租賃服務(wù)解決方案，抓住“一帶一路”的歷史機遇，在助力國內(nèi)工程企業(yè)“走出去”的過程中，實現(xiàn)融資租賃業(yè)務(wù)高質(zhì)量的發(fā)展。

（作者單位：國機融資租賃有限公司）

內(nèi)容來源：國際工程與勞務(wù)雜志

【第10篇】下列有關(guān)國際融資租賃

作者：和君資本合伙人于凡

一、國際融資租賃概況

融資租賃是起源于美國的一種企業(yè)融資方式，第一家融資租賃公司于1954 年成立，標志著現(xiàn)代融資租賃行業(yè)的誕生。作為美國緊密的經(jīng)濟伙伴，歐洲、日本從 20 世紀 60 年代開始從美國引進現(xiàn)代融資技術(shù)。如同美國的其他技術(shù)一樣，融資租賃在歐洲和日本獲得了高度評價和順利發(fā)展。目前，融資租賃每年全球交易規(guī)模超過7,000億美元，在歐美等發(fā)達國家，融資租賃已成為僅次于銀行信貸的第二大金融工具，與銀行、保險、信托、證券共同構(gòu)成西方現(xiàn)代金融的五大支柱。

二、發(fā)達國家融資租賃業(yè)發(fā)展情況

目前國際融資租賃公司最有代表性的模式可以歸納為美國模式、德國模式和日韓模式。美國作為融資租賃業(yè)的發(fā)源地，一直是全球融資租賃額最高的國家，市場滲透率在巔峰時超過30%（滲透率是如何計算的？為什么滲透率30%，而同時設(shè)備的80%是通過融資租賃取得？），其融資租賃市場份額幾乎占全球融資租賃市場的一半。在美國，采用融資租賃方式取得的生產(chǎn)設(shè)備占所有生產(chǎn)設(shè)備的80%以上。德國則是歐洲融資租賃最為發(fā)達的國家。日本與韓國是亞洲國家中融資租賃行業(yè)發(fā)展最好的。其中日本緊跟美國腳步，成為全球領(lǐng)先、亞洲最大的融資租賃市場。而韓國借鑒日本經(jīng)驗，引進融資租賃業(yè)后短時間內(nèi)飛速發(fā)展，是亞洲融資租賃業(yè)發(fā)展最快的國家，其行業(yè)模式與日本相似。通過對美、德、日、韓這幾個國家融資租賃業(yè)模式的研究，對我國發(fā)展融資租賃業(yè)務(wù)有一定的借鑒意義。

1、美國

美國作為融資租賃行業(yè)的發(fā)源地，多年來一直是全球最大的融資租賃市場。美國資本市場發(fā)達，企業(yè)融資渠道多、效率高、價格透明，融資租賃公司無法單純提供資金融通獲得生存和發(fā)展，而必須建立專業(yè)化的服務(wù)能力，包括規(guī)劃、采購、配件服務(wù)、故障診斷、維修救援、技術(shù)支持與培訓(xùn)、設(shè)備回購、殘值處理，以及提供財務(wù)評估與解決方案等。所以，美國模式就是通過提供專業(yè)化、定制化的全方位服務(wù)贏得客戶，可以概括為“專業(yè)化模式”。

美國融資租賃公司的收益來源進一步印證了美國融資租賃的“專業(yè)化”特征。美國融資租賃公司的三種主要收益（傭金、利差和設(shè)備的殘值處理）中，傭金、利差收入較少，殘值處理才是收益的主要來源。因此對美國的融資租賃公司來說，融資租賃設(shè)備的選擇和殘值處理的專業(yè)性非常重要。

在融資渠道方面，美國融資租賃公司籌措資金的渠道繁多，主要有來自商業(yè)銀行、保險公司、團體投資人的投資；以股份公司形式發(fā)行股票；發(fā)行公司債券；短期商業(yè)票據(jù)簽發(fā)；發(fā)行特種基金等。托拉斯租賃也是美國融資租賃公司的一種重要籌資方式，即同由多家公司共同就一項需要巨額資本的租賃組成托拉斯, 由發(fā)起公司牽頭組織交易的調(diào)查和談判，或由多家融資租賃公司確定彼此的份額后共同提供融資，或由發(fā)起公司發(fā)行衍生產(chǎn)品給其他公司, 其他公司以購入衍生產(chǎn)品的方式貸出資金, 但是又同租賃設(shè)備無直接聯(lián)系,轉(zhuǎn)化為對金融產(chǎn)品的投資。發(fā)起公司通過匯聚托拉斯成員的資金, 籌措了巨額資本，得大型資本設(shè)備的租賃可以成功地進行。托拉斯形式的租賃使租賃交易更具有融通性和靈活性, 克服資本數(shù)量有限性, 極大地擴大了普通租賃合同經(jīng)營范圍。

美國政府給予租賃業(yè)的大量優(yōu)惠政策也起到了刺激了融資租賃業(yè)迅速發(fā)展作用。比如租金進入成本政策、投資減稅政策、加速折舊等等。租金進入成本政策即如果承租人符合某些特定條件，則不論其采用的是金融性租賃還是經(jīng)營性租賃，都可按經(jīng)營性租賃進行會計處理，即承租人可按照相關(guān)規(guī)定，在租期內(nèi)將租金以費用形式全部直接攤?cè)氤杀?，間接的減輕了承租人的稅收負擔(dān)。投資減稅政策即特定行業(yè)投資額的10%可以享受減稅、退稅的優(yōu)惠，極大地促進企業(yè)的投資熱情。加速折舊對出租人來說能快速收回投資成本, 對承租人來說加快了設(shè)備更新, 受到各方面的歡迎, 對企業(yè)技術(shù)改造貢獻巨大。（誰加速折舊？）

由于融資租賃業(yè)發(fā)達，美國融資租賃客體包括的范圍非常廣泛，除房地產(chǎn)外，幾乎所有產(chǎn)品均可租賃，甚至包括個人用品以及公共設(shè)施。融資租賃服務(wù)的行業(yè)主要集中在服務(wù)業(yè)、交通運輸業(yè)、消費品、商業(yè)性/產(chǎn)業(yè)性/制造業(yè)設(shè)備上。美國的大部分制造業(yè)轉(zhuǎn)移到國外發(fā)展中國家，國內(nèi)主要以服務(wù)業(yè)為主，使得融資租賃客體中服務(wù)業(yè)設(shè)備幾乎占據(jù)了半壁江山。交通運輸工具租賃額排在第二位，尤其是飛機的融資租賃。此外，信息通訊設(shè)備的融資租賃在美國市場上也十分常見，近幾年一直處于增長趨勢。

2、德國

德國是歐洲最大的融資租賃市場，德國融資租賃市場最大的特點在于政府給予的政策扶植以及稅收優(yōu)惠。

德國《破產(chǎn)法》中規(guī)定：為了再融資而轉(zhuǎn)移給第三方（銀行）作為擔(dān)保的租賃合同不受破產(chǎn)影響，在出租人破產(chǎn)時銀行就租賃物產(chǎn)生的收益（即租金）優(yōu)先受償。這極大的保障了銀行的利益，起到了鼓勵銀行為融資租賃公司提供資金支持的效果。稅收政策方面，雖然德國財政部于兩年前取消了允許以融資租賃方式購買的設(shè)備進行加速折舊的政策，但是在德國使用一年以上的貸款需要繳納長期債務(wù)利息稅，融資租賃卻不用繳納這項稅款，因此更多的企業(yè)在選擇融資方式時傾向于融資租賃。

3、日本

1963年融資租賃由美國傳入日本。日本的融資租賃業(yè)務(wù)在亞洲國家中發(fā)展最早，是亞洲最大的融資租賃市場。日本融資租賃市場的迅速發(fā)展與日本政府有意識利用融資租賃發(fā)展產(chǎn)業(yè)并在資金來源渠道上給予大量政策支持有關(guān)。政府充分發(fā)揮了類似于行業(yè)“孵化器”的作用。日本融資租賃資金來源于大企業(yè)、銀行、保險業(yè)投資，包括銀行貸款、保險業(yè)借款、農(nóng)信組合融資、發(fā)行債券、發(fā)行商業(yè)票據(jù)和上市等，其中銀行貸款占比極大，是融資租賃公司主要的融資手段。原因是日本政府實行 “租賃優(yōu)惠制度”，即由政府長期支持的銀行向租賃公司提供低息貸款，以擴大資金來源。另外還有“制度租賃”，即為推廣某種新技術(shù)和新設(shè)備，由政府的政策性銀行即日本開發(fā)銀行從日本金融機構(gòu)獲得直接融資，再由其對經(jīng)營此種設(shè)備和技術(shù)的融資租賃公司提供一定比例的優(yōu)惠貸款，其資助性貸款通常為租賃公司購買此種設(shè)備和技術(shù)總額的40%~70%。

在保障制度方面，1973年日本頒布《租賃信用保險制度政策》，規(guī)定融資租賃行業(yè)需實行強制保險制度。當(dāng)融資租賃公司向中小企業(yè)出租機械時，一旦由于承租方破產(chǎn)而無法繳納租金，租賃公司可以從政府手中獲得相當(dāng)于一半租金的保險補償。日本實行的租賃信用保險制度，增加了租賃公司的安全感，由政府承擔(dān)部分租賃損失額的風(fēng)險，減輕金融租賃公司的壓力，有效保護融資租賃公司的利益，促進行業(yè)發(fā)展。

日本也為金融租賃的發(fā)展制定了一系列稅收優(yōu)惠政策。日本在1978 年頒布的《關(guān)于租賃交易的法人稅和所得稅的處理》規(guī)定，融資租賃的出租人享有稅收減免權(quán)，對特定設(shè)備的承租人發(fā)給補讓金。1984 年又制定了一種小企業(yè)為對象，包括租賃在內(nèi)的促進新技術(shù)投資的新稅制，規(guī)定在第一年度可以把所得稅收入的30% 作為特別折舊費或扣除7% 的應(yīng)稅份額。

另外，日本也是實行租金補貼政策的典型國家。當(dāng)融資租賃公司按照產(chǎn)業(yè)政策需要，將制定的機械或設(shè)備租賃給指定的企業(yè)時，便可享受到政府的租金補貼。當(dāng)然，租賃公司一旦獲得政府津貼，承租人付給租賃公司的租金就是原租金和扣除政府補貼后的剩余部分。通過租金補貼，減少了承租人尤其是中小企業(yè)承租人的租賃成本。

日本近年電子信息業(yè)發(fā)展迅速，融資租賃業(yè)務(wù)主要集中在計算機和信息通訊設(shè)備租賃上，商業(yè)性/產(chǎn)業(yè)性/制造業(yè)設(shè)備租賃業(yè)也占有較大比重。另外隨著經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整，服務(wù)業(yè)設(shè)備租賃在逐年增加中。日本的汽車融資租賃也非常發(fā)達，占新車銷售數(shù)量的10%以上。

4、韓國

20世紀70年代，隨著韓國經(jīng)濟的發(fā)展，企業(yè)對于設(shè)備和資金的需求迅速增加，1972年韓國出現(xiàn)了第一家融資租賃公司。韓國融資租賃行業(yè)的模式與日本相似，最大的不同之處在于融資渠道方面，韓國租賃公司所需資金的70% 來源于發(fā)行公司債券。韓國1973 年頒布的《租賃業(yè)促進法案》中規(guī)定，允許租賃公司發(fā)行總額不超過其凈資產(chǎn)10 倍的債券，而一般企業(yè)的發(fā)債比例僅為2倍。這樣, 融資租賃公司不僅有了可靠的資金來源保障，而且該資金還是屬于長期資金( 3年或5年)。

同時韓國政府為了改進技術(shù)和設(shè)備, 趕上先進的發(fā)達國家, 還充分利用租賃方式的優(yōu)點, 對融資租賃租賃公司給予了很多扶植政策, 如租金進入成本、加速折舊等，并建立了類似日本的信用保險基金制度，名為“忠信基金”。該基金由商業(yè)銀行及短期融資公司資產(chǎn)的一定比例無償交納。當(dāng)融資租賃公司在開展租賃業(yè)務(wù)時可以要求承租人以忠信基金為擔(dān)保, 萬一承租人無力還租時由忠信基金負責(zé)。

韓國的融資租賃客體主要集中在交通運輸工具、計算機及產(chǎn)業(yè)性設(shè)備上。金融危機后韓國進行了產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，由制造業(yè)向研發(fā)服務(wù)業(yè)發(fā)展，造成產(chǎn)業(yè)性設(shè)備租賃比重逐年下降，但與此同時，交通運輸設(shè)備融資租賃比例卻逐年上升。

三、國際融資租賃公司的國內(nèi)業(yè)務(wù)

自中國商務(wù)部批準外資融資租賃公司進入后，大量外資企業(yè)涌入中國市場。面對中國獨特的市場環(huán)境，國外融資租賃公司憑借各自的特色優(yōu)勢開拓市場，其中部分成功模式值得我們借鑒。

1、卡特彼勒（中國）融資租賃有限公司

卡特彼勒是世界著名的工程設(shè)備制造商，涉足建筑機械、礦用設(shè)備、柴油和天然氣發(fā)動機以及工業(yè)用燃氣輪機領(lǐng)域。多年來,卡特彼勒享有專注產(chǎn)品質(zhì)量、科技創(chuàng)新、可持續(xù)發(fā)展和客戶支持的美譽。

為了推動融資租賃業(yè)務(wù)的發(fā)展，1997年，卡特彼勒建立了“卡特彼勒租賃店”。目前，卡特彼勒在全球40個國家擁有大約1600家租賃店（其中中國超過50家），構(gòu)成了世界上最大的工程機械專業(yè)租賃網(wǎng)絡(luò)。融資租賃已經(jīng)成為卡特彼勒公司四大核心業(yè)務(wù)之一。2023年，卡特彼勒金融部門（包括融資租賃）在亞太地區(qū)的銷售額達到5.17億美元，而卡特彼勒美國金融部門的銷售額高達16.87億美元。

卡特彼勒（中國）融資租賃有限公司成立于2004年4月，股東是卡特彼勒的兩家子公司——卡特彼勒金融服務(wù)公司和卡特彼勒（中國）投資有限公司，是經(jīng)中國商務(wù)部批準成立的第二家外商獨資融資租賃企業(yè)，也是第一家工程機械行業(yè)內(nèi)的融資租賃公司。

卡特彼勒（中國）融資租賃有限公司的業(yè)務(wù)經(jīng)營方面主要有兩個特點：一是融資租賃的工程機械主要為國產(chǎn)設(shè)備；二是融資租賃的客戶主要為國內(nèi)的中小企業(yè)。一方面，融資租賃的工程機械絕大部分是卡特彼勒在徐州和山東設(shè)立的合資企業(yè)生產(chǎn)的工程機械，因此通過卡特彼勒（中國）融資租賃有限公司的經(jīng)營活動可以間接促進國產(chǎn)設(shè)備的銷售；另一方面，卡特彼勒（中國）融資租賃有限公司的客戶主要為國內(nèi)的中小企業(yè)，而目前國內(nèi)的中小企業(yè)普遍面臨融資困難的問題，通過卡特彼勒（中國）融資租賃有限公司的經(jīng)營活動可以在一定程度上幫助國內(nèi)的中小企業(yè)解決融資難的問題。目前公司與超過14,000家客戶擁有超過17,000份活躍的租賃，而且95%以上的客戶是個人以及中小型企業(yè)。在困難時期，比如經(jīng)濟危機時，卡特彼勒會主動幫助一些現(xiàn)金流確實很緊張的客戶，通過對客戶財務(wù)狀況的實地考察與分析，然后向客戶提供解決方案以緩解其在困難時期的現(xiàn)金流問題。這使得卡特彼勒的客戶感受到了其服務(wù)的價值，并大大提高了客戶忠誠度。

與專門的融資租賃公司相比，卡特彼勒融資租賃有一個鮮明的特點，那就是專由卡特彼勒金融服務(wù)公司提供資金。這意味著卡特彼勒融資租賃被納入一個完整的系統(tǒng)之中，從項目篩選到項目審批、從款項撥付到過程跟進，均處于嚴密的系統(tǒng)化控制之下。代理商負責(zé)項目篩選與資信材料送達，卡特彼勒融資租賃公司負責(zé)項目審批，卡特彼勒金融服務(wù)公司進行第二次審批，并決定是否通過并撥款。審批權(quán)與財權(quán)的分離，這是卡特彼勒融資租賃風(fēng)險控制的第二大關(guān)卡。

卡特彼勒在推出融資租賃之后，提出一個概念叫“一站式服務(wù)”。即通過其遍布全國的租賃店為顧客提供多種靈活的租賃形式，構(gòu)建全面的一站式租賃服務(wù)模式，同時還將給客戶提供配件服務(wù)、設(shè)備故障診斷、設(shè)備修理和設(shè)備救援服務(wù)。另外，卡特彼勒還通過租賃店回收大量的二手設(shè)備，通過再制造中心進行再制造，然后輸送給各租賃店，極大的滿足了客戶的需求，同時也豐富了租賃店的設(shè)備。

不過由于中國與發(fā)達國家的金融市場區(qū)別很大，卡特彼勒在中國的經(jīng)營還是遇到了一些困難。美國的金融市場更加成熟，而且有大量現(xiàn)成的信息來支持金融公司的營運。在美國，客戶來到卡特彼勒金融代理商處以融資租賃的方式購買設(shè)備，只需填寫一份電子申請表，這份表格會自動進入卡特金融的審核流程。公司的審批系統(tǒng)與征信局的系統(tǒng)相連，征信局里的信息足夠支持審批系統(tǒng)自動為客戶打分，用極少的人工就能完成審批工作，這一模式幫助公司在不增加變動成本的情況下依然能夠高效地處理大量審批業(yè)務(wù)。在中國，金融環(huán)境還不完善，而且信用系統(tǒng)缺失，公司需要依賴自己的員工為客戶作做出恰當(dāng)?shù)脑u估，當(dāng)交易的資金超過地方的權(quán)限時，審批工作交由美國進行。這就大量提高了審批成本，增加了審批時間，并且提高了交易風(fēng)險。

另外，大環(huán)境下，我國工程機械租賃行業(yè)的租金拖欠率仍處于較高水平，部分施工企業(yè)拖欠租賃企業(yè)的租賃款現(xiàn)象比較嚴重，租賃公司中拖欠款額普遍占到總收入的30%~40%，部分租賃機構(gòu)到期債權(quán)被拖欠金額占總數(shù)的比例甚至高達60%~70%。

2、國際商業(yè)機器租賃有限公司（ibm）

ibm全球融資集團（ibm global financing）由ibm遍布世界各地的融資機構(gòu)組成，是全球最大it融資機構(gòu)，在全球具有逾400億美元的資產(chǎn)，業(yè)務(wù)遍及 55個國家和地區(qū)，客戶超過 12.5萬家，在全球《財富》 100強中有超過 75% 的企業(yè)是 ibm 全球融資集團的客戶。

國際商業(yè)機器租賃有限公司（簡稱ibm租賃公司）成立于1999年11月，是由國際商業(yè)機器公司（ ibm ）和中國長城計算機集團成立的中外合資企業(yè)，作為ibm的一個獨立業(yè)務(wù)機構(gòu)在中國開展融資租賃業(yè)務(wù)，歸屬于ibm全球融資集團管理。該公司是一家以信息產(chǎn)品租賃業(yè)務(wù)為主的大型租賃公司，主要業(yè)務(wù)包括：國內(nèi)外先進適用產(chǎn)品的租賃（包括ibm及非ibm產(chǎn)品）；回租及租約結(jié)束時的殘值處理；直接進口或從國內(nèi)購買租賃業(yè)務(wù)所必需的技術(shù)和產(chǎn)品；租賃業(yè)務(wù)及有關(guān)產(chǎn)品的咨詢服務(wù)。曾獲得中國外商投資企業(yè)租賃業(yè)委員會授予的“2011中國融資租賃年度創(chuàng)新獎”以及“2023年中國融資租賃年度公司”等榮譽。

ibm租賃公司最新計劃顯示，融資租賃在2023年依然是發(fā)展的重點，有殘值租賃的業(yè)務(wù)增長則是重中之重。有殘值租賃覆蓋了包括規(guī)劃、采購、管理、以及租賃到期后資產(chǎn)處置在內(nèi)的整個it生命周期，對客戶最大的幫助在于：突破預(yù)算限制和流動資金壓力，加速技術(shù)引進與創(chuàng)新；減少一次性固定資產(chǎn)投資，降低科技更新的成本與風(fēng)險。同時，它還可以通過在租賃結(jié)束時將過時設(shè)備退回出租人以進行資產(chǎn)續(xù)用，實現(xiàn)綠色運營并降低資產(chǎn)處置成本。此外，有殘值租賃還具備更多的靈活性。在租賃到期時，客戶不僅可以將硬件殘值退回出租人，還可以選擇進行租約的更新、延長，或買回設(shè)備。

有殘值設(shè)備退回后，即可歸入ibm的全球資產(chǎn)重新利用服務(wù)部處理。ibm租賃業(yè)務(wù)的成功在很大程度上歸功于其在中國開展的最具優(yōu)勢和特色的全球資產(chǎn)重新利用服務(wù)（gars），使得其在全球眾多租賃公司中脫穎而出。gars部的主要責(zé)任是融資租賃結(jié)束后退回的較新的機器及ibm多余存貨的銷售、再利用、處置、翻新和重新生產(chǎn)。該業(yè)務(wù)部門被賦予舊設(shè)備買賣交易的功能，也是最大的ibm舊機器設(shè)備供應(yīng)源。重新利用的舊設(shè)備提高了資源利用率，降低了用戶成本，幫助用戶尋找最佳性價比的方案。

四、對我國融資租賃業(yè)務(wù)發(fā)展的啟示

參考發(fā)達國家融資租賃業(yè)現(xiàn)狀，美國的金融市場最為成熟，融資租賃業(yè)發(fā)展走的是專業(yè)化道路；而其他幾個國家融資租賃市場的快速發(fā)展都離不開政府給予的政策扶植以及稅收優(yōu)惠。

與發(fā)達國家相比，中國融資租賃未來的發(fā)展由于融資體系的扭曲具有較大空間。目前我國金融資源并沒有按照市場化原則進行高效率的配置，銀行資金向相對占優(yōu)勢的規(guī)模型企業(yè)(其中大部分是國有控股企業(yè))傾斜，大中型國有企業(yè)成為優(yōu)先選擇和主要扶持的對象，非國有企業(yè)，尤其是中小型企業(yè)困難。而非銀行金融機構(gòu)目前規(guī)模較小，導(dǎo)致企業(yè)融資渠道單一，企業(yè)資金來源嚴重依賴銀行貸款。當(dāng)前加快發(fā)展除銀行貸款以外的多種融資方式，建立結(jié)構(gòu)更為合理有效的融資體系，適應(yīng)經(jīng)濟發(fā)展的要求，減少銀行信貸風(fēng)險已成為必然之勢。融資租賃在西方發(fā)達國家已成為僅次于商業(yè)銀行貸款的第二大融資工具，未來在我國的發(fā)展空間巨大，產(chǎn)品在創(chuàng)新上有很大的發(fā)揮余地。

未來我國融資租賃業(yè)的發(fā)展速度將繼續(xù)增長。一方面政府已經(jīng)在逐步加大融資租賃業(yè)的政策扶植力度，部分地區(qū)政府已制定相關(guān)政策，對融資租賃的出租人租出特定設(shè)備設(shè)備的行為給予補助，以及對承租人因融資租賃而發(fā)生的融資費用（包括租息和手續(xù)費）給予補貼等等。此類扶植政策對融資租賃業(yè)務(wù)的發(fā)展幫助較大，未來有望在全國進一步推廣。此外隨著金融市場的快速發(fā)展與成熟，預(yù)計融資租賃公司將有望借助多種融資渠道，如發(fā)行債券、商業(yè)票據(jù)、保險業(yè)借款等解決目前融資困難的問題。另外，信用系統(tǒng)的逐步建立將逐漸降低風(fēng)險控制難度，降低風(fēng)控成本。在相關(guān)法律法規(guī)方面，針對目前國內(nèi)融資租賃業(yè)務(wù)經(jīng)常發(fā)生的物權(quán)糾紛，天津、上海等市也已明確提出對應(yīng)的物權(quán)登記辦法，全國法規(guī)的發(fā)布也應(yīng)為時不遠。

但另一方面，由于融資租賃行業(yè)發(fā)展空間巨大，隨著內(nèi)資公司不斷成立以及外資公司積極涌入，國內(nèi)融資租賃市場競爭日趨激烈。為了能在激烈的市場競爭中站穩(wěn)腳步，未來公司發(fā)展的方向在于學(xué)習(xí)美國模式，發(fā)展專業(yè)化能力。從卡特比勒租賃在國內(nèi)的成功即可看出，設(shè)計多種靈活的租賃產(chǎn)品，為客戶制定專業(yè)化的“量身定做”服務(wù)，并且搭配提供配件服務(wù)、設(shè)備故障診斷、設(shè)備修理和設(shè)備救援的“全套服務(wù)”，將為公司發(fā)展業(yè)務(wù)，留住客戶提供強大的競爭能力。而ibm租賃公司的殘值處理方法也是非常值得借鑒的，專業(yè)的殘值處理設(shè)計將為公司開拓更多不同需求的客戶，同時提供另外的收益來源。

本文來源：和君咨詢（hejungroup）

【第11篇】國際國際融資租賃公司

中航國際融資租賃擬發(fā)行3年期自貿(mào)區(qū)離岸綠色債券，初始指導(dǎo)價4.2%區(qū)域

久期財經(jīng)訊，中航國際融資租賃有限公司(avic international leasing co., ltd.，簡稱“中航國際融資租賃”，穆迪:baa1 穩(wěn)定，惠譽:a- 穩(wěn)定)擬發(fā)行reg s、3年期、固定利率、以人民幣計價的高級綠色債券（ipg）

條款如下：

發(fā)行人：中航國際融資租賃有限公司

發(fā)行人評級：穆迪:baa1 穩(wěn)定, 惠譽:a- 穩(wěn)定

預(yù)期發(fā)行評級：無評級

發(fā)行規(guī)則：reg s

發(fā)行類型：固定利率、高級無抵押綠色債券

發(fā)行規(guī)模：人民幣基準規(guī)模

期限：3年期

初始指導(dǎo)價：4.2%區(qū)域

交割日：2023年3月31日

資金用途：募集資金凈額擬用于融資租賃項目，并根據(jù)發(fā)改委證書和可持續(xù)融資框架償還有息債務(wù)。

其他條款：新交所上市;最小面額/增量100萬元人民幣/1萬元人民幣;英國法

聯(lián)席綠色結(jié)構(gòu)顧問：海通國際和星展銀行

第二方意見提供人：穆迪投資者服務(wù)公司

控制權(quán)變更回售：101%

聯(lián)席全球協(xié)調(diào)人、聯(lián)席賬簿管理人和聯(lián)席牽頭經(jīng)辦人：交通銀行、星展銀行、海通銀行、華夏銀行香港分行、工商銀行、興業(yè)銀行香港分行、澳門國際銀行、華僑銀行、浦發(fā)銀行香港分行、農(nóng)銀國際、上銀國際、光銀國際、中信建投國際、國信證券(香港)、國泰君安國際、海通國際、申萬宏源(香港)

清算機構(gòu)：中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司

【第12篇】國際工程融資租賃

樂居財經(jīng)訊王敏 7月12日，據(jù)上交所公告，“五礦證券-濟南金控租賃3-8期資產(chǎn)支持專項計劃”項目狀態(tài)更新為已受理，更新日期為2023年7月12日，受理日期為2023年6月20日。

該項目原始權(quán)益人為濟南金控國際融資租賃有限公司，計劃管理人為五礦證券有限公司，品種為abs，擬發(fā)行金額30億元。

據(jù)查，濟南金控國際融資租賃有限公司于2023年6月4日成立，法定代表人為胡建倉，注冊資本12億元，公司經(jīng)營范圍包括融資租賃業(yè)務(wù)；租賃業(yè)務(wù)；向國內(nèi)外購買租賃財產(chǎn)；租賃財產(chǎn)殘值處理及維修等。該公司由全程國際金融控股有限公司持股66.25%，濟南金融控股集團有限公司持股27.62%，濟南重工集團有限公司持股4.101%，力諾集團股份有限公司持股1.029%。

【第13篇】國際融資租賃風(fēng)險

再融資租賃的實際操作過程當(dāng)中每一個環(huán)節(jié)都會有相應(yīng)的風(fēng)險，防止這些風(fēng)險的產(chǎn)生就要求承租人、出租人有明察秋毫的能力，有堅實有力的團隊。今天我們這篇文章只是大概的講一些常見的風(fēng)險實例，不過在實際操作過程中會出現(xiàn)的風(fēng)險遠遠不是本文所能涵蓋的。這就要求大家有觸類旁通的覺察以及事必親躬的習(xí)慣。

一、承租人引起的常見風(fēng)險

1、沒有信用概念

1）知道借錢要還，但不知道借錢必須按時還

2）答應(yīng)的事，不履行

3）推托、搪塞、不接電話、常換號碼

2、混淆友誼和信用

1）認為只要是哥兒們，什么都好說，不還錢沒什么

2）違約被罰款利用關(guān)系大事化小、小事化了

3）不能坑公司，但不拍坑哥兒們

3、法律觀念淡薄

1）要求發(fā)票開至承租人名下，去銀行抵押貸款

2）將租賃期未滿的租賃物出售

4、利用競爭

1）利用對手租賃公司的差異性壓制租金利率、首付租金等

2）故意制造租賃公司的差異性來降低利率、首付租金等

5、管理缺失

1）沒有按時支付租金和利息的制度和人員

2）沒有資金運作計劃

6、移花接木胡攪蠻纏

1）明明沒有錢還租，卻編造理由指責(zé)出租人

2）利用售后服務(wù)的瑕疵，夸大損失嫁禍于人

二、出租人引起的常見風(fēng)險

1、法律不健全下操作業(yè)務(wù)

1）機動車權(quán)證發(fā)票開在承租人名下

2）權(quán)證不全發(fā)貨

3）不收回權(quán)證發(fā)票原件

4）合同條款瑕疵

2、與對手競爭放棄原則

1）降低融資租賃業(yè)務(wù)門檻

2）提前發(fā)貨

3）權(quán)證不齊

4）起租日不定

5）放棄罰息

6）同意更改權(quán)證發(fā)票

3、教育和培訓(xùn)缺失

1）對新入職的人員不培訓(xùn)或培訓(xùn)不足

2）業(yè)務(wù)緊張，派不稱職人員到重要崗位

4、貸審人員道德缺失

1）貸審人員謀私利

2）貸審人員近酒色

3）幫助承租人造假

5、貸審人員能力不足

1）輕易相信承租人編造的理由

2）不能識別承租人設(shè)置的圈套

3）不到現(xiàn)場面簽合同

4）資料七拼八湊不真實

6、管理制度不健全

1）制度風(fēng)險

2）流程風(fēng)險

7、手段風(fēng)險

1）沒有融資租賃信息管理平臺

2）沒有對租賃物件進行控制的技術(shù)手段

3）沒有自己的法務(wù)隊伍

8、租賃公司定位風(fēng)險

1）過分夸大租賃公司的服務(wù)功能

2）過分強調(diào)服從市場的競爭需要

三、其他環(huán)節(jié)引起的常見風(fēng)險

1、競爭對手設(shè)計的租賃模式和租賃方案超出常規(guī)

2、租賃物在運輸途中不買保險

3、租賃物在租賃期不買保險

4、保險受益人不是出租人

5、不可抗力

6、資金斷裂

7、租賃期間承租人資產(chǎn)重組

8、租賃期間法人變更、死亡

四、融資租賃風(fēng)險控制

1、建立健全各項規(guī)章制度

2、建立行之有效的管理流程

3、建立一支有素質(zhì)的專業(yè)化人才隊伍

4、建立一個量身定做的融資租賃信息管理平臺

5、有效的技術(shù)管理手段

6、有效的推出機制

互融云融資租賃系統(tǒng)從承租人、供應(yīng)商、政府機構(gòu)、融資機構(gòu)、保險公司主體出發(fā)，整合整個融資租賃生態(tài)價值鏈。基于互融云業(yè)務(wù)平臺研發(fā)，和互融云網(wǎng)貸系統(tǒng)可做到無縫對接，并提供大量的分析和管理功能。軟件功能界面操作簡單，并提供大量的分析管理報表，真正實現(xiàn)了資金流、業(yè)務(wù)流、信息流的統(tǒng)一，能夠消除企業(yè)的信息孤島，全面提升業(yè)務(wù)管理質(zhì)量。融云融資租賃系統(tǒng)不僅僅只局限于設(shè)備，同時也適用于商用車、船舶、航空、卡車等其他行業(yè)

【第14篇】天合國際融資租賃公司

2023年6月17日，天合國際融資租賃公司在巴黎航展期間與波音公司簽署了購買“企業(yè)租賃資產(chǎn)管理系統(tǒng)”（cms）的協(xié)議。天合國際融資租賃董事長王利群和波音全球租賃銷售副總裁杰瑞米·格里芬（jeremy griffin）分別代表雙方簽約。

cms是一種支持飛機資產(chǎn)生命周期管理的波音數(shù)字化工具，可顯著提高業(yè)務(wù)效率并降低管理成本。這是天合國際融資租賃公司的首批波音數(shù)字化產(chǎn)品之一。

天合國際融資租賃執(zhí)行總裁莫凱翔、波音民用服務(wù)市場銷售副總裁安博西·耶特巴雷克（anbessie yitbarek）以及波音中國市場銷售副總裁辜曉嶺見證了此次簽約。

天合國際融資租賃是一家快速發(fā)展的中國租賃公司，由廣東省機場集團通過廣東空港城投資有限公司及其他國內(nèi)外股東共同于2023年11月籌建，旨在利用其資金和融資實力以及經(jīng)驗豐富的專業(yè)團隊，專注于飛機資產(chǎn)的全生命周期管理，并提供多元化的資產(chǎn)管理解決方案，從而立足于粵港澳大灣區(qū)促進航空業(yè)的發(fā)展，服務(wù)于一帶一路國家和地區(qū)的航空市場，最終成為中國和全球市場租賃行業(yè)的主要參與者之一。

【第15篇】有關(guān)國際融資租賃的

中航國際融資租賃擬發(fā)行人民幣自貿(mào)區(qū)離岸綠色債券，今日起召開投資者電話會議

久期財經(jīng)訊，中航國際融資租賃有限公司(avic international leasing co., ltd.，簡稱“中航國際融資租賃”，穆迪:baa1 穩(wěn)定, 惠譽:a- 穩(wěn)定)擬發(fā)行reg s、3年期、固定利率、以人民幣計價的自貿(mào)區(qū)離岸綠色債券。(mandate)

上述債券為中國(上海)自由貿(mào)易試驗區(qū)、高級無抵押綠色債券，預(yù)期發(fā)行評級為無評級。

本次發(fā)行已委托交通銀行、星展銀行、海通銀行、華夏銀行香港分行、工商銀行、興業(yè)銀行香港分行、澳門國際銀行、華僑銀行、浦發(fā)銀行香港分行、農(nóng)銀國際、上銀國際、光銀國際、中信建投國際、國信證券(香港)、國泰君安國際、海通國際、申萬宏源(香港)擔(dān)任聯(lián)席全球協(xié)調(diào)人、聯(lián)席牽頭經(jīng)辦人和聯(lián)席賬簿管理人，將于今日（3月27日）召開一系列固定收益投資人電話會議。

【第16篇】基石國際融資租賃

基石國際融資租賃有限公司高度重視信用體系建設(shè)，始終秉持依法合規(guī)經(jīng)營的宗旨，積極服務(wù)地方發(fā)展，連續(xù)四年榮獲北京市信用企業(yè)最高評級aaa級，也充分體現(xiàn)出行業(yè)及機構(gòu)對基石國際租賃經(jīng)營發(fā)展成果的高度認可。

北京市信用aaa級企業(yè)是北京市企業(yè)信用最高評級，由北京市租賃行業(yè)協(xié)會、北京市企業(yè)評價協(xié)會依據(jù)北京市信用體系建設(shè)有關(guān)精神，組織第三方專業(yè)評估機構(gòu)按照《北京市企業(yè)信用評價工作管理辦法》《北京市企業(yè)信用評價指標體系》對參評企業(yè)進行系統(tǒng)評估，評價涉及公司治理、風(fēng)險控制、財務(wù)水平、社會履責(zé)等多類指標，在業(yè)內(nèi)具有較高的專業(yè)性、公信度和影響力。企業(yè)信用評價結(jié)果向社會發(fā)布。

基石國際租賃自成立以來，始終秉持信用至上、和諧發(fā)展的經(jīng)營理念，嚴格遵守行業(yè)規(guī)范，主要經(jīng)營指標處于市屬企業(yè)領(lǐng)先地位；積極承擔(dān)社會責(zé)任，多次參加轄區(qū)組織的地方幫扶活動；堅持依法納稅，系石景山區(qū)納稅a級企業(yè)，有效發(fā)揮了市屬國有企業(yè)在依法合規(guī)經(jīng)營、信用體系建設(shè)方面的示范引領(lǐng)作用，切實維護了首都總部企業(yè)的良好形象。